故事发生在的灯红酒绿的元州街，阿红（吴家丽 饰）是出没于此的暗娼。早年间，阿红的丈夫为了救他而落下了终生残疾，为了这个家，阿红和丈夫都在努力的工作着，可是阿红的丈夫有嗜赌的恶习，所以无论阿红拿回家多少钱，都会被丈夫在赌场上输个精光。某日，阿红因为卖淫被警察逮捕了，逮捕阿红的警察一直默默的爱慕着她，于是暗中放了她一马，他一直对阿红允诺，自己存够了钱就会来娶她。 阿菲和妹妹阿仪在很小的时候就失去了父母沦为孤儿，这么多年来一直过着相依为命的日子。为了能够让阿仪不挨饿，阿菲无奈之下只得出卖自己的肉体换取金钱。
影片讲述一个鲜为人知的电影狂迷故事。吴少金（姜皓文 饰）总是出现在任何与港产片有关的场合，熟悉制作、消息灵通，但他的真实身份与目的却成谜。电视台编辑细姜（廖子妤 饰）怀疑吴少金就是专门敲诈电影公司的神秘影评人，并决定揭露他不为人知的过去，为节目博取收视。
影片以悲壮的笔触，描述了30年代时期，不丹国卡尔城金将军与日军勾结，在城里生产毒气，中国派遣特务“天字第一号”和现代镖局负责接出城主尤达。女镖师阿琼在爱慕尤达的金将军女儿芊芊帮助下，意欲和尤达一起逃走，但“天字第一号”力主要破坏毒气计划，结果被抓。金将军为救爱女，反过来帮助他们，与日军开始一场大战。
著名導演在片場發生意外，使他陷入疑幻似真的夢魘裡，嘗盡「喜」、「怒」、「哀」、「樂」四個奇幻旅程。
